في مايو 2023 ، أنهت محكمة شنغهاي المالية (SFC) أول قضية تعويض مدني في الصين لإصدار أوراق مالية مدعومة بأصول (ABS) احتيالية.
تشير القضية إلى المدعي Postal Saving Bank of China Co.، Ltd ضد المدعى عليهم Kunshan Meijite Dengdu Management Co.، Ltd ("Meijite")، Huatai United Securities Co.، Ltd ("Huatai Securities") ، Shanghai Fucheng HFT Asset Management Co.، Ltd ("المدير") ، وشركة Chengxin Bong Rating Data Technology Co.، Ltd ("CCXR") ، وشركة Beijing King & Wood Mallesons ("KWM") ، (انظر Postal Saving Bank of China Co.، Ltd ضد Kunshan Meijite Dengdu Management Co.، Ltd et al. (2020) Hu 74 Min Chu رقم 1801).
في 26 يوليو 2016 ، دخل المدعي في اتفاقية اشتراك مع المدير للاكتتاب بمبلغ اسمي إجمالي قدره 967 مليون يوان صيني من الأوراق المالية الأساسية لشركة Meijite. كانت KWM و CCXR و Huatai Securities هي المستشارين القانونيين ووكالات التصنيف والمستشارين الماليين ، على التوالي ، للأوراق المالية المعنية.
في نوفمبر 2016 ، تم إدراج الأوراق المالية المعنية في بورصة شنغهاي. عند استحقاق الأوراق المالية ، تلقى المدعي دفعة جزئية فقط من أصل الدين والفائدة.
اعتقادًا منه أن المتهمين الخمسة المذكورين أعلاه يشكلون إصدارًا احتياليًا وتسبب في خسائر كبيرة ، قام المدعي برفع دعوى مدنية لدى SFC.
اعتبرت SFC أن الأصول الأساسية للأوراق المالية ذات الصلة وتدفقاتها النقدية محرفة بشكل كبير ، وبالتالي:
- يجب على Meijite تعويض المدعي عن خسارة رأس المال والفائدة بسبب الإصدار الاحتيالي للأوراق المالية ؛
- يجب أن تكون Huatai Securities مسؤولة بالتضامن والتكافل عن الأضرار الناتجة عن الإخفاء المتعمد لحقيقة الإصدار الاحتيالي من قبل المُصدر ؛ و
- كان كل من المدير و CCXR و KWM مهملين بشكل فادح في إعداد وإصدار البيانات الكاذبة في وثائق الإفصاح وكانوا مسؤولين بالتضامن والتكافل في نطاق مسؤولياتهم.
تصوير فاردان بابيكيان on Unsplash
المساهمين: فريق المساهمين في موظفي CJO
